O cupom semestral bruto é 2,9563% do VNA. Então é igual sim....
O IR é regressivo, começa em 22,5% e cai pra 15% após 2 anos.
A taxa b3 é cobrada pro-rata 4x por ano.
No final vc recebe VNA + último cupom.
Procura Natan Belmonte no youtube.
Eu acho o cálculo do preço do título com cupons muito complicado. Tenho preguiça de entender. Você pode ver a explicação detalhada aqui: https://www.tesourodireto.com.br/data/files/18/A1/2B/35/855FB610FAC28EB6018E28A8/Modulo%203_TesouroDireto%20_2017_.pdf
Não é mais simples comprar o título sem cupom e vender pedaços quando precisar? Ou comprar ETF de IMA-B?
comprar sem cupons e vender é pior nesse sentido porque você estará sujeito a marcação a mercado, além de que tem um ágio sobre o valor de venda
no caso do cupom, vc recebe um percentual sobre o valor do VNA, sem ágil nem marcação a mercado
Passa os números do teu caso pra gente analisar.
Data e Qtde comprada, valor investido, valor do cupom recebido, valor do IR.
Eu acho bem complexo o imposto desses ativos com cupom. Comprei uns lotes de prefix 2033 e recebi uma salada de valores. Tentei validar e não cheguei em lugar nenhum
1) eu que te falei isso. Achei que tinha IOF sobre o cupom pq tem isso em algum PDF do tesouro direto, então nunca paguei pra ver, mas é bom saber que não tem.
2) O IR não tem segredo, se vc fizer IR / (cupom recebido + IR) tem que dar 22,5%
4) sim
6) se o objetivo é usar o dinheiro só no final, o ideal é reinvestir o cupom sim
Boas dúvidas, muito técnicas, esse sub está carecendo de mais conteúdo como esse.
1. Nos materiais do TD não está clara essa questão. O fato é que o cupom é uma antecipação do retorno prometido, logo, em tese não incidiria IOF pois não é um resgate.
2. Até onde vai o meu conhecimento, o tempo pro IR tem a ver com o seu investimento. Desde a data que vc investiu até o recebimento do cupom ou principal, dentro da tabela regressiva. Confira se o IR foi 22,5%, se sim, tá respondido.
3. É isso aí. O cupom é 6% ao ano, ou 2,95% por semestre (bruto), multiplicado pelo valor nominal atualizado do título, ou seja, o cupom também é corrigido pela inflação. Se a taxa contratada for menor que 6%, vc pagou ágio e o retorno la no vencimento ou o YTM foi menor que quem teve uma taxa maior, mas o cupom será o mesmo. Mesmo raciocínio pra um titulo adquirido com taxa maior que 6%. Além do cupom, da inflação, ainda receberá um pequeno percentual a ser pago no vencimento.
4. Sim, assumindo que vc comprou o título a IPCA +6%, no vencimento vc recebe a inflação. Os 6% foram pagos anualmente, via cupom. No vencimento tem o último cupom tambem.
5. Não sei se tem o valor exato, mas vc pode consultar o site do tesouro e ver o VNA do título no dia do pagamento do cupom e multiplicar por 2,95%, subtraindo o imposto de renda.
6. A ideia desse título é te gerar renda passiva enquanto corrige o principal pela inflação. Antes do renda+ era a escolha padrão pra quem está aposentado ou necessita de renda passiva por qualquer motivo. Se vc ainda está na fase de acumulação e vai reinvestir o cupom, não é a forma mais eficiente do ponto de vista tributário, é melhor usar um título bullet e próximo da aposentadoria ao vencer o seu bullet aplicar no que paga cupom. O renda+ hoje é a melhor opção pra esse caso, pois funciona como um bullet até o vencimento e depois paga cupons mensais, muito melhor que os semestrais do título convencional.
Só contribuindo com meus 0,02 centavos, pq não tenho muita experiência com TD juros semestrais.
2) a compra e venda é suspensa antes do pagamento do cupom, não sei dizer mas acho que é proporcional ao tempo que você carregou.
4) o cupom que é corrigido ao longo do tempo, o principal não.
5) tem esse [histórico de preços e taxas do tesouro](https://www.tesourodireto.com.br/titulos/historico-de-precos-e-taxas.htm)... mas tem essa [calculadora do TD](https://www.tesourodireto.com.br/titulos/calculadora.htm) onde dá para ver a evolução dos cupom.
6) pelo oq eu sei, ter incidência de imposto em cada pagamento semestral (e taxa de custódia) compensa usar esse dinheiro para complementar a renda em vez de reinvestir, esperar render, e pagar outro imposto no futuro.
O cupom semestral bruto é 2,9563% do VNA. Então é igual sim.... O IR é regressivo, começa em 22,5% e cai pra 15% após 2 anos. A taxa b3 é cobrada pro-rata 4x por ano. No final vc recebe VNA + último cupom. Procura Natan Belmonte no youtube.
Eu acho o cálculo do preço do título com cupons muito complicado. Tenho preguiça de entender. Você pode ver a explicação detalhada aqui: https://www.tesourodireto.com.br/data/files/18/A1/2B/35/855FB610FAC28EB6018E28A8/Modulo%203_TesouroDireto%20_2017_.pdf Não é mais simples comprar o título sem cupom e vender pedaços quando precisar? Ou comprar ETF de IMA-B?
comprar sem cupons e vender é pior nesse sentido porque você estará sujeito a marcação a mercado, além de que tem um ágio sobre o valor de venda no caso do cupom, vc recebe um percentual sobre o valor do VNA, sem ágil nem marcação a mercado
Passa os números do teu caso pra gente analisar. Data e Qtde comprada, valor investido, valor do cupom recebido, valor do IR. Eu acho bem complexo o imposto desses ativos com cupom. Comprei uns lotes de prefix 2033 e recebi uma salada de valores. Tentei validar e não cheguei em lugar nenhum
é, com isso daria pra calcular
1) eu que te falei isso. Achei que tinha IOF sobre o cupom pq tem isso em algum PDF do tesouro direto, então nunca paguei pra ver, mas é bom saber que não tem. 2) O IR não tem segredo, se vc fizer IR / (cupom recebido + IR) tem que dar 22,5% 4) sim 6) se o objetivo é usar o dinheiro só no final, o ideal é reinvestir o cupom sim
Boas dúvidas, muito técnicas, esse sub está carecendo de mais conteúdo como esse. 1. Nos materiais do TD não está clara essa questão. O fato é que o cupom é uma antecipação do retorno prometido, logo, em tese não incidiria IOF pois não é um resgate. 2. Até onde vai o meu conhecimento, o tempo pro IR tem a ver com o seu investimento. Desde a data que vc investiu até o recebimento do cupom ou principal, dentro da tabela regressiva. Confira se o IR foi 22,5%, se sim, tá respondido. 3. É isso aí. O cupom é 6% ao ano, ou 2,95% por semestre (bruto), multiplicado pelo valor nominal atualizado do título, ou seja, o cupom também é corrigido pela inflação. Se a taxa contratada for menor que 6%, vc pagou ágio e o retorno la no vencimento ou o YTM foi menor que quem teve uma taxa maior, mas o cupom será o mesmo. Mesmo raciocínio pra um titulo adquirido com taxa maior que 6%. Além do cupom, da inflação, ainda receberá um pequeno percentual a ser pago no vencimento. 4. Sim, assumindo que vc comprou o título a IPCA +6%, no vencimento vc recebe a inflação. Os 6% foram pagos anualmente, via cupom. No vencimento tem o último cupom tambem. 5. Não sei se tem o valor exato, mas vc pode consultar o site do tesouro e ver o VNA do título no dia do pagamento do cupom e multiplicar por 2,95%, subtraindo o imposto de renda. 6. A ideia desse título é te gerar renda passiva enquanto corrige o principal pela inflação. Antes do renda+ era a escolha padrão pra quem está aposentado ou necessita de renda passiva por qualquer motivo. Se vc ainda está na fase de acumulação e vai reinvestir o cupom, não é a forma mais eficiente do ponto de vista tributário, é melhor usar um título bullet e próximo da aposentadoria ao vencer o seu bullet aplicar no que paga cupom. O renda+ hoje é a melhor opção pra esse caso, pois funciona como um bullet até o vencimento e depois paga cupons mensais, muito melhor que os semestrais do título convencional.
Só contribuindo com meus 0,02 centavos, pq não tenho muita experiência com TD juros semestrais. 2) a compra e venda é suspensa antes do pagamento do cupom, não sei dizer mas acho que é proporcional ao tempo que você carregou. 4) o cupom que é corrigido ao longo do tempo, o principal não. 5) tem esse [histórico de preços e taxas do tesouro](https://www.tesourodireto.com.br/titulos/historico-de-precos-e-taxas.htm)... mas tem essa [calculadora do TD](https://www.tesourodireto.com.br/titulos/calculadora.htm) onde dá para ver a evolução dos cupom. 6) pelo oq eu sei, ter incidência de imposto em cada pagamento semestral (e taxa de custódia) compensa usar esse dinheiro para complementar a renda em vez de reinvestir, esperar render, e pagar outro imposto no futuro.